น้ำมันดิบ, S&P 500 และทองคำ: ดัชนีและสินค้าโภคภัณฑ์

น้ำมันดิบ, S&P 500 และทองคำ: ดัชนีและสินค้าโภคภัณฑ์

หุ้นสินค้าโภคภัณฑ์และผลิตภัณฑ์การลงทุนอื่น ๆ ใช้เกณฑ์มาตรฐานเฉพาะเช่น มาตรฐานและแย่ (S&P) 500 หรือ ค่าเฉลี่ยอุตสาหกรรมดาวโจนส์ (DJIA) แต่อะไรคือความแตกต่างระหว่างการลงทุนดัชนีและการลงทุนสินค้าโภคภัณฑ์?

การลงทุนในดัชนีเช่น S&P 500 นั้นง่ายมาก ดัชนีติดตามผลการดำเนินงานของหุ้นที่จดทะเบียนใน บริษัท ขนาดใหญ่ที่ซื้อขายในตลาดหลักทรัพย์ เช่นเดียวกับหุ้นคุณสามารถซื้อหุ้นใน บริษัท ที่จดทะเบียนในตลาดหลักทรัพย์ที่ใหญ่ที่สุดแห่งหนึ่ง

แต่การลงทุนดัชนีนั้นมากกว่าดัชนีตลาดหุ้น ดัชนีบางตัวที่ติดตามหุ้นแต่ละราย ได้แก่ น้ำมันและก๊าซธรรมชาติหุ้นโทรคมนาคมหุ้นโลหะมีค่าและหุ้นเทคโนโลยี

สำหรับนักลงทุนดัชนีติดตามหุ้นที่มีความคล้ายคลึงกัน แต่ไม่ทั้งหมด แม้ว่า DJIA จะไม่รวมอุตสาหกรรมพลังงาน แต่ ค่าเฉลี่ยอุตสาหกรรมดาวโจนส์นั้นรวมถึงน้ำมันและก๊าซธรรมชาติ แต่ไม่ใช่อุตสาหกรรมอุตสาหกรรมอื่น ๆ

ดัชนีประเภทนี้ไม่อนุญาตให้คุณค้าขายโดยตรงกับน้ำมันดิบก๊าซธรรมชาติหรือพลังงานประเภทอื่นใด ราคาหุ้นอาจขึ้นอยู่กับการเก็งกำไรเกี่ยวกับเวลาที่ บริษัท อาจจะหาวัสดุใหม่ แต่พวกเขาไม่สามารถซื้อขายได้จนกว่า บริษัท จะรายงานการค้นพบ พวกเขาขึ้นอยู่กับการเก็งกำไรเพื่อก้าวไปข้างหน้ากับการผลิตของพวกเขา

ดัชนีประเภทอื่นเสนอผลิตภัณฑ์ประเภทอื่น แทนที่จะซื้อหุ้นของ บริษัท เดียวดัชนีประเภทนี้เป็นการจัดกลุ่ม บริษัท ตามอุตสาหกรรมของพวกเขา

ตัวอย่างเช่นหนึ่งดัชนีดังกล่าวคือ Texas Natural Gas Association องค์กรอุตสาหกรรมน้ำมันและก๊าซธรรมชาตินี้ให้ข้อมูลเกี่ยวกับประสิทธิภาพของหุ้นก๊าซธรรมชาติเมื่อเวลาผ่านไป นี่ทำให้นักลงทุนมีโอกาสที่จะซื้อหุ้นใน บริษัท ก๊าซต่าง ๆ ที่มีการเชื่อมต่อกับภาคที่เฉพาะเจาะจง

ผู้ที่อยู่ในความรู้ใช้ข้อมูลนี้เพื่อสร้างรายได้เป็นจำนวนมากโดยการรู้ว่า บริษัท ใดในภาคที่ทำได้ดีและไม่ดี พวกเขามักจะชอบดัชนีอุตสาหกรรมที่เหมาะสมเนื่องจากน้ำมันและก๊าซธรรมชาติเป็นเพียงหนึ่งในหลายภาคอุตสาหกรรมที่ขึ้นอยู่กับอุตสาหกรรมเฉพาะ

ข้อดีอีกประการของการลงทุนดัชนีคือคุณสามารถมุ่งเน้นการลงทุนในอุตสาหกรรมที่มีความสัมพันธ์ใกล้ชิด หากมี บริษัท น้ำมันหรือก๊าซธรรมชาติในทุกส่วนของดัชนีหมายความว่าคุณจะลงทุนในหลาย ๆ บริษัท นี่คือสิ่งที่คุณจะไม่สามารถทำได้ถ้าคุณซื้อหุ้นน้ำมันและก๊าซธรรมชาติ

แต่อีกครั้งมีอีกปัจจัยที่ทำให้การลงทุนดัชนีการลงทุนสินค้าโภคภัณฑ์ที่เหนือกว่าเพื่อการลงทุนสินค้าทั่วไป การลงทุนในดัชนีสินค้าโภคภัณฑ์มีราคาถูกเพราะต้นทุนการผลิตวัตถุดิบสำหรับดัชนีลดลง คุณสามารถเปรียบเทียบสิ่งนี้กับการลัดวงจรซึ่งคุณสามารถคาดเดาได้ว่าหุ้นจะตกลงมาและซื้อเมื่อมันร่วง

เนื่องจากสินค้าโภคภัณฑ์มีราคาถูกกว่าหุ้นมากจึงช่วยลดต้นทุนการลงทุนดัชนี ข้อเสียอย่างหนึ่งของเรื่องนี้ก็คือหุ้นมักจะกระจุกตัวอยู่ใน บริษัท ขนาดใหญ่ไม่กี่แห่งดังนั้นจึงยากที่จะตัดสินว่า บริษัท ใดน่าจะอยู่ในธุรกิจเป็นเวลานาน

สิ่งนี้ทำให้การลงทุนในสินค้าโภคภัณฑ์เหมาะสมกับนักลงทุนเก็งกำไรมากกว่าผู้ที่มองหาผลกำไรที่มั่นคงและสม่ำเสมอ นอกจากนี้ยังทำให้ค่าใช้จ่ายในการค้ามากขึ้นเมื่อเทียบกับการลงทุนดัชนี

Comments are closed, but trackbacks and pingbacks are open.